Đảm bảo rằng bạn đang chạy điều này từ dòng lệnh bình thường chứ không phải trong dòng lệnh mysql. Như thế này:
C:\[path to mysqldump app] > mysqldump -u root -p root mydatabase > dumpfile.sql
không
mysql > mysqldump -u root -p root mydatabase > dumpfile.sql